泰康人壽蟬聯“保險業投資金牛獎”

泰康人壽

  日前，由《中國證券報》主辦的“第三屆中國保險業投資金牛獎”榜單揭曉，泰康人壽蟬聯“保險業投資金牛獎（保險公司類）”。連續兩年榮獲投資界重磅獎項，展現了泰康人壽卓越的投資能力和長期穩健的投資業績。

  作為資本市場的“奧斯卡”，新華社旗下權威財經媒體《中國證券報》主辦的系列金牛獎已成為行業標桿。“中國保險業投資金牛獎”評選，堅持公開、公平、公正的評選原則，通過定量和定性相結合的方式對保險資管公司、組合類資管產品和保險公司投資能力進行綜合評價，旨在為投資者提供可信賴的投資參考，促進保險業投資高質量轉型發展，推動資本市場穩健持續健康發展。

  泰康人壽長期以來堅持銷售長期年金及保障型業務，在長期限保險負債資金管理方面具備多年豐富的經驗。公司在遵照國家金融監督管理總局資金運用相關監管規定的前提下，建立了一套基于資產負債管理的資產配置框架體系，采用成熟穩健的資產配置策略，穩健規范開展資金運用，確保資金運作安全，并充分發揮在品種領域的投資能力，長期以來取得優異的投資業績，為向客戶提供長期有競爭力的收益回報奠定良好的基礎。

資產負債管理行業領先

  公司一直以來高度重視資產負債管理工作，持續不斷優化資產負債管理體系及加強能力建設，自2018年資產負債管理監管規則試運行以來，公司資產負債管理能力始終位列行業第一梯隊，2019-2022年連續四年資產負債管理能力監管評估結果保持第一檔，資產負債管理能力持續得到監管的認可。

  面對復雜市場環境，泰康人壽投資持續保持穩健態勢。2020-2022年數據顯示，泰康三年平均投資收益率位于市場前列，充分體現長期穩健、表現卓越的整體投資實力。

資產配置框架成熟穩健

  公司長期秉持市場化、規范化、穩健化的投資理念，憑借多年長期限負債資金管理經驗積累，形成了一套以資產負債管理為出發點、基于長期回報的成熟的資產配置框架體系。

  戰略資產配置方面，以資產負債分析為基礎，根據宏觀經濟、資本市場總體形勢的定性分析，以及大類資產長期風險收益特征的定量研究，以經典的均值方差模型為基礎，同時納入負債特征的影響，結合公司風險偏好及監管約束條件，擬定戰略資產配置規劃，并進行多維度情景測試和壓力測試，保證戰略資產配置長期穩健。

  戰術資產配置方面，公司根據對中短期內宏觀經濟、利率、估值、經濟周期、資本市場趨勢等的分析，在戰略資產配置基準上進行一定的偏離，確定年度資產配置基準比例，并結合風險限額確定大類資產比例及各類管理指標的上下限。在資產配置計劃制定后會對方案進行獨立風險評估，以確保在各種壓力情景下均能在資本維度、利潤維度、流動性維度滿足公司的風險偏好要求，以確保資產配置計劃的穩健性。

  泰康人壽將秉持長期主義精神，始終堅持初心不改、創新永續、商業向善，推進建設“長壽時代，泰康方案”，堅定打造財富閉環，為廣大客戶及其家庭提供全生命周期財富管理解決方案。